Cieľom väčšiny zakladateľov rodinných firiem je plynulý prechod majetku z generácie na generáciu. Ten sa však nemusí vždy podariť. Až 70 % rodín nedokáže úspešne previesť majetok z jednej generácie na druhú.
Prechod majetku treba plánovať
Zatiaľ čo po páde komunizmu bolo podnikanie živelnou záležitosťou a veľa vecí sme robili takpovediac „za pochodu“, v súčasnosti si mnohí podnikatelia uvedomujú, že ekonomický úspech možno zaistiť práve vďaka dôkladnému a plánovanému odovzdaniu majetku ďalšej generácii.
Ak vezmeme do úvahy, že na Slovensku slobodne podnikáme zhruba 30 rokov a na rozdiel od vyspelejších krajín nám chýba, resp. bola prerušená historická skúsenosť s medzigeneračným transferom majetku, sú obavy mnohých podnikateľov či majiteľov firiem opodstatnené.
Základom je dlhodobý pohľad na správu majetku
Úspešný biznis je beh na dlhé trate a stojí za ním množstvo energie, odvahy, peňazí a času. Rozumné investície a dlhodobý pohľad na správu majetku je bezpochyby jednou z najdôležitejších vecí, na ktorú treba pri budovaní biznisu myslieť. Prečo?
- Váš rodinný majetok sa nielen zachová, ale bude naďalej rásť.
- S rodinným majetkom a investíciami naložíte dlhodobo a efektívne.
- Vhodnou správou získate vplyv na udržateľný rozvoj sveta pre ďalšie generácie.
- Rodinný majetok nadobudne efektívny manažment.
- Vytvoríte jednotnú víziu, spoločné záujmy a združíte členov rodiny.
- Prostredníctvom filantropie a zmeny myslenia vybudujete nestarnúci rodinný odkaz.
- Členom rodiny zabezpečíte rovnomerné a postupné uvoľňovanie majetku.
- Svoj majetok môžete včas ochrániť pred neefektívnym rozdelením a nesprávnymi investičnými rozhodnutiami.
Kam investovať?
Správne investičné rozhodnutia sú pri zachovaní, resp. zveľadení hodnoty majetku kľúčové.
Ak rodina investuje medzigeneračne napr. do indexu S&P 500 a svoju investíciu nechá „pracovať“, na konci dňa sa bude tešiť z niekoľkonásobne väčšieho zhodnotenia ako rodina, ktorá investovala len počas jednej generácie, príp. s prestávkami.
Graf, kde prvá rodina investovala kontinuálne, druhá rodina vynechala 15 rokov a zarobila len zlomok z toho, čo prvá.
Portfólio multigeneračných rodín by malo byť plne diverzifikované. Podľa reportu Wealth Global Family Offices majú rodiny svoj majetok uložený najmä v akciách (32,4 %), dlhopisoch (16,3 %), alternatívnych investíciách vrátane komodít (26,4 %), nehnuteľnostiach (18 %) a v hotovosti držia 7,6 % svojho majetku.
Vo všeobecnosti však platí, že ak chcete zabezpečiť plynulý prechod majetku z generácie na generáciu, svoje investície by ste mali zveriť do rúk skúseným odborníkom. Predídete tak nesprávnym rozhodnutiam a nevhodnému rozdeleniu majetku.
Kristína Tkáčová, Across Private Investments
